이엔에프테크놀로지 102710 심층 분석 (feat. 반도체,LCD)

*본 글에 삽입된 이미지는 언급된 기업과 무관함을 알려드립니다.

LCD 제조공장 stpark

 

이엔에프테크놀로지(102710)에 대한 투자 분석
안녕하세요, 투자자 여러분! 오늘은 반도체 및 박막 트랜지스터 액정표시장치(TFT LCD) 소재 생산을 주력으로 하는 국내 기업 이엔에프테크놀로지의 투자 잠재력에 대해 자세히 알아보겠습니다.

회사 개요
이엔에프테크놀로지의 제품 포트폴리오는 반도체 및 LCD에 사용되는 희석제, 현상액, 박리액, 식각액, 촉진제 등의 공정 화학제품으로 구성되어 있습니다. 또한 모노머, 포토레지스트용 ArF 모노머, 포토산 발생기, 반사 방지 코팅 모노머 및 폴리머, 첨가제 등 디스플레이와 반도체에 사용되는 정밀 화학 제품도 생산합니다. 또한 소형 디스플레이, 노트북, 모니터 등에 사용되는 컬러 페이스트도 제조합니다. 또한 2차 전지 사업에도 참여하고 있으며 국내 시장과 해외 시장에 제품을 유통하고 있습니다.

재무 분석

2023년 3월 31일로 마감된 3개월 동안 이엔에프테크놀로지의 매출은 15% 감소한 1418억 9000만원, 당기순이익은 56% 감소한 48억 9000만원으로 집계됐다. 이러한 매출 감소는 기타 부문이 36% 감소한 12.21억원, 한국 부문이 14% 감소한 124.15억원, 중국 부문이 21% 감소한 19.22억원에 따른 것입니다. 순이익 감소는 LCD/반도체 전자부품 부문 이익이 59% 감소한 546억원으로 감소한 데 따른 것입니다.

회사의 유동비율은 1.4, 장기부채/자본비율은 20.5입니다. 유동비율은 기업의 단기채무 상환능력을 측정하는 유동성 비율로, 1 이상이면 단기채무를 감당할 수 있음을 나타냅니다. 장기 부채/자본 비율은 회사의 재무 레버리지의 척도이며 일반적으로 이 비율이 낮을수록 좋습니다.

 

LCD 제조공장 stpark

성장 및 수익성
이 회사는 지난 5년간 11.9%의 매출 성장률을 보였습니다. 하지만 주당순이익(EPS) 성장률은 6.6%에 그쳤습니다. 매출 총 이익률은 19.5%, 순이익률은 5.9%입니다. 매출 총이익률은 회사의 총 판매 수익에서 매출 원가를 뺀 금액을 총 판매 수익으로 나눈 값으로 백분율로 표시합니다. 순이익률은 매출에서 모든 비용을 공제한 후 남은 수익의 백분율입니다.

가격 관련
현재 가격/수익 비율은 8.83이고 가격/장부 가치 비율은 0.94입니다. 주가수익비율은 기업의 주당 순이익 대비 현재 주가의 평가 비율입니다. 주가수익비율이 낮을수록 주식이 저평가되어 있다는 의미일 수 있습니다. 주가/장부 가치 비율은 기업의 장부 가치와 현재 시장 가격을 비교하는 데 사용됩니다. 주가순자산비율이 낮을수록 주식이 저평가되어 있다는 의미일 수 있습니다.

위험
이 회사의 알트만 Z 점수는 8.0046이고 베네쉬 M 점수는 -3.0934입니다. 알트만 Z 점수는 회사 재무제표의 여러 재무 비율을 기반으로 한 파산 위험 척도입니다. 일반적으로 2.6점 이상이면 파산 위험이 높지 않음을 나타냅니다. 베네시 M 점수는 기업의 재무제표에서 계산된 8가지 비율을 사용하여 기업의 수익 조작 여부를 식별하는 수학적 모델입니다. 2.22 미만의 점수는 회사가 조작하지 않았을 수 있음을 나타냅니다.

애널리스트 의견
평균 투자 의견은 1~5점 척도 중 2점이며, 1점은 강한 매수, 2점은 매수, 3점은 보유, 4점은 매도, 5점은 강한 매도를 나타냅니다.

밸류에이션 보고서
내재가치는 38604.6이므로 50.8%의 상승 잠재력이 있습니다. 내재가치는 펀더멘털 분석을 통해 유형 및 무형 요소를 포함한 기업의 인식 또는 계산된 가치입니다.

결론
모든 요소를 고려할 때 이엔에프 테크롤로지는 10점 만점의 7점을 주고 싶습니다. 이 점수는 재무 건전성, 성장성, 수익성 및 상대적으로 낮은 위험을 고려할 때 회사가 좋은 매수임을 나타냅니다. 그러나 항상 그렇듯이 투자 결정을 내리기 전에 직접 조사하고 재정 고문과 상담하는 것이 좋습니다.

이번 분석이 도움이 되셨기를 바랍니다. 질문이나 의견이 있으시면 아래에 댓글을 남겨 주시기 바랍니다. 행복한 투자 되세요!

주식 투자에는 항상 위험이 따릅니다. 투자 결정을 내리기 전에 스스로 조사하고 재무 전문가의 조언을 구하는 것이 중요합니다.